Stresstest

Det europæiske banktilsyn anvender stresstest til at vurdere, hvor godt bankerne er i stand til at klare finansielle og økonomiske stød. Stresstestresultater hjælper tilsynsmyndighederne til at identificere og imødegå bankernes svagheder tidligt i tilsynsdialogen med bankerne.

Typer af stresstest

ECB gennemfører flere forskellige typer af stresstest:

  • Årlige stresstest
    • EU-dækkende stresstest, som ledes af Den Europæiske Banktilsynsmyndighed (EBA), suppleret af den stresstest, som ECB gennemfører i forbindelse med tilsynskontrol- og vurderingsprocessen (Supervisory Review and Evaluation process (SREP)).
    • Tematiske stresstest
  • Stresstest indgår i de omfattende vurderinger (et omfattende finansielt sundhedstjek af banker, der består af en stresstest og en gennemgang af aktivkvaliteten, som bidrager til at sikre, at bankerne har nok kapital til at modstå tab)
  • Stresstest med makroprudentielle formål (med fokus på finansiel stabilitet og virkninger for hele systemet i stedet for den enkelte bank)

Derudover kan der også gennemføres specifikke stresstest i individuelle banker eller bankkoncerner, hvis det er nødvendigt.

Årlige stresstest

I henhold til EU-lovgivningen skal ECB mindst en gang om året udføre stresstest af bankerne under tilsyn. Resultaterne af de årlige stresstest giver et vigtigt input til den SREP-proces, der gennemføres i teståret.

Kapitalkravsdirektivet (artikel 100)

EBA's EU-dækkende stresstest og SREP-stresstest

Hvert andet år gennemfører EBA EU-dækkende stresstest i samarbejde med ECB, Det Europæiske Udvalg for Systemiske Risici (ESRB) og de nationale tilsynsmyndigheder. De banker, som deltager i testen, omfatter de største signifikante banker, som er under ECB's direkte tilsyn. EBA's metoder og skemaer anvendes til testen, og scenarierne og de primære forudsætninger udarbejdes i fællesskab af EBA, ESRB, ECB og Europa-Kommissionen. Både samlede og individuelle resultater offentliggøres af EBA.

I de år, hvor EBA gennemfører sin EU-dækkende stresstest, gennemfører ECB sin egen stresstest i de banker, som er under ECB's direkte tilsyn, og som ikke tager del i EBA's EU-dækkende stresstest. Denne test indgår i den årlige SREP-proces. Til testen anvendes EBA's metode, med nødvendige justeringer, så den passer til mindre banker og muliggør en forholdsmæssig behandling. Resultaterne offentliggøres efterfølgende af ECB.

På grund af de ekstraordinære omstændigheder i forbindelse med coronaviruspandemien (covid-19-pandemien), har EBA besluttet at udsætte den EU-dækkende stresstest til 2021. ECB kan tilslutte sig denne beslutning og har også udsat sin egen 2020-SREP-stresstest til 2021. Sigtet er at give bankerne operationel nødhjælp og gøre det muligt for dem bedre at fokusere på kontinuiteten i deres kerneforretning, herunder støtte til deres kunder.

Tematiske stresstest

I de år, hvor der ikke gennemføres nogen EU-dækkende EBA-stresstest, tester ECB signifikante institutter under ECB's direkte tilsyn i forhold til en specifik form for stød. Disse test gennemføres i samarbejde med de nationale tilsynsmyndigheder. ECB har offentliggjort resultaterne på aggregeret basis.

2019-følsomhedsanalysen af likviditetsrisiko – afsluttet

I 2019 testede ECB Banktilsyn bankernes modstandskraft over for idiosynkratiske likviditetsstød, der var kalibrerede på grundlag af de seneste kriseepisoder.

Testresultaterne var generelt positive. Bankerne viste sig at have relativt lange overlevelsesperioder med de kontanter og den sikkerhed, der var til rådighed, hvilket ville give dem vigtig tid til at tage deres likviditetsberedskab i brug.

En række spørgsmål kræver dog yderligere opmærksomhed: Korte overlevelsesperioder for så vidt angår fremmed valuta, potentielle ringfencing-risici for nogle bankers vedkommende, strategier til at optimere likviditetsdækningsgraden (LCR), plads til forbedring af praksis med hensyn til forvaltning af sikkerhedsstillelse og en generel undervurdering af den negative effekt af en nedjustering af kreditrating. Testen afdækkede også visse problemer med datakvaliteten i den lovpligtige indberetning. Disse resultater vil bidrage til at forbedre kvaliteten af den fremtidige likviditetsrapportering i tilsynsøjemed.

Resultaterne blev brugt ved vurderingen af bankernes likviditetsgrundlag og risikoledelse, men de havde ikke nogen direkte indvirkning på de tilsynsmæssige kapitalkrav.

Følsomhedsanalysen af renterisikoen (IRRBB) 2017 – afsluttet

Stresstest er en del af de omfattende vurderinger

Stresstest er en af den omfattende vurderings to søjler. Den omfattende vurdering er et finansielt sundhedstjek, som bidrager til at sikre, at bankerne har nok kapital til at modstå eventuelle finansielle stød. Omfattende vurderinger foretages enten

  1. når en bank bliver klassificeret som signifikant og efterfølgende kommer under ECB's direkte tilsyn
  2. når der etableres et tæt samarbejde mellem et EU-land uden for euroområdet og ECB

    eller
  3. i konkrete tilfælde, hvor en sådan vurdering udføres som følge af særlige omstændigheder.

Disse stresstest gennemføres på grundlag af EBA's stresstestmetode, men de kan tilpasses, så de tager højde for det enkelte instituts forhold.

EBA's stresstestmetode

Stresstest med makroprudentielle formål

ECB gennemfører også stresstest, der har til formål at teste den makroprudentielle og den finansielle stabilitet. Disse test sætter normalt fokus på virkningerne for hele systemet i stedet for den enkelte bank og gennemføres "top-down" (uden at involvere bankerne). Resultaterne offentliggøres regelmæssigt i Financial Stability Review og Macroprudential Bulletin.

November 2019
Financial Stability Review - 3.2 Evaluating the resilience of the euro area banking sector
29. oktober 2019
Macroprudential Bulletin - The disciplining effect of supervisory scrutiny on banks’ risk-taking: evidence from the EU‑wide stress test
27. marts 2019
Macroprudential Bulletin - A bird’s-eye view of the resilience of the European banking system: results from the new macroprudential stress test framework

Denne side opdateres jævnligt, så den afspejler den seneste udvikling med hensyn til de stresstest, som ECB gennemfører.